２０２３/１０/３０月曜日
警戒を緩めるな！
週末１０日のニューヨーク市場は米債利回りの上昇が落ち着きを取り戻す中でダウは３ぶりに反発し、３９１．１６高、ナスダック指数も２．０５％の上昇で反発し、ナイトセッションの２２５先物は３１０円高の３万２８９０円で引けている。これを受けて週明け１３日の東京市場は反発でのスタートとなりそうだ。３日発表の雇用統計では労働需給の緩和が確認されていたが、７日にはシカゴ連銀のグールズビー総裁が、追加の利上げに慎重な見方を示したことを受けて、更なる引き締め懸念が後退、その後、パウエルＦＲＢ議長が改めてデータ次第であると発言し、低調な３０年国債入札を受けて利回りが上昇したが、基本的には３日発表の雇用統計発表時の流れが継続しているようだ。
日米の株式市場は１０月末から急速に戻している。米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の利上げは終了したとの観測が強まり、１０月下旬に５％台まで上昇した米長期金利は４．５％前後まで低下し、ハイテク株中心に株式市場が大幅高となっている。ハイテク株比率の高いナスダック総合株価指数は、１０月２７日から、約２年ぶりの９日続伸となった。
三空形成した相場は７日、８日と押し目を形成しましたが、三空目を埋める下落では５０日線が下値サポート機能を発揮しました。週足ローソク足は下髭陰線形成となりましたが、１３週、２６週線上を回復しました。先々週は１３週線が２６週線にデッドクロスしたことで、先行きに暗雲が漂いましたが、先週の上昇でチャートが修復されたことは良い傾向です。
前週の東京市場は続伸しました。日経平均は前の週から６１８円上昇しています。米長期金利が低下して米国株も上値志向を強めたことを受け、週初７００円を超える急騰になったあとは、前週からの上昇の反動と米長期金利が下げ渋ったことから利益確定売りに押されました。ただ、３万２０００円に接近したところからは押し目買いに切り返し、週足は２週連続で陽線を引いています。主要企業の２Ｑ決算はおおむね堅調で日経平均のＥＰＳ水準が切り上がったことも下支えになりました。
動意銘柄
三井Ｅ＆Ｓ
が続急伸
三井Ｅ＆Ｓ<4554>が続急伸。同社は９日の取引終了後、２４年３月期の第２四半期累計（４～９月）決算を発表、連結営業利益で６６億５１００万円（前年同期８５億５００万円の赤字）と大幅な黒字となったことが好感された。脱炭素化対応の案件が増加傾向にあることや、建設機械用エンジンや化学プラントなどの設備更新に伴う産業機械の需要も堅調に推移した。
ホンダ
が反落
ホンダ<7267>が急反落。９日取引終了後、２４年３月期通期の連結業績予想について、売上収益１８兆２０００億円から２０兆円（前期比１８．３％増）、最終利益を８０００億円から９３００億円（同４２．８％増）に上方修正した。円安や値上げ効果を織り込んだが、最終利益予想はコンセンサスに届かず、四輪事業の販売見通しを引き下げたことで、事業環境の厳しさが意識された。
菱瓦斯化
が高値
三菱瓦斯化学<4182>が急伸で年初来高値を更新しした。同社は８日の取引終了後、２４年３月期の第２四半期累計（４～９月）決算を発表、連結売上高で従来予想の３８００億円に対して３９９６億５２００万円（前年同期比１．２％増）、営業利益で１４０億円に対して２２１億３００万円（同３４．１％減）と計画超で着地したことが材料視された。為替レートが円安に推移したことや、固定費、販売費及び一般管理費が減少した。
トレンド
がS
トレンドマイクロ<4704>がストップ高。同社は９日の取引終了後、株主還元に関する方針を発表、２３年１２月期の期末配当において、通常の普通配当金（配当性向７０％）にくわえ、一時的な特別配当金と併せ、合計１０００億円を目標とする方針が好感された。
ソフトバG
が大幅反落
ソフトバンクグループ<9984>が大幅反落。９日取引終了後に発表した２４年３月期第２四半期累計の連結決算は、最終損益１兆４０８７億２７００万円の最終赤字で着地、直近３カ月の７～９月期では９３１１億円の赤字と大幅に赤字が拡大したことが嫌気された。アームの株式公開に伴い投資損益は改善したものの、投資未実現評価損失やデリバティブ関連損失、円安による為替差損が拡大した。
TOWA
が高値
ＴＯＷＡ<6315>が急反発で最高値を更新した。同社は８日の取引終了後、２４年３月期の第２四半期累計（４～９月）決算を発表、連結売上高で従来予想の２１０億円に対して２１２億６５００万円（前年同期比２６．１％減）、営業利益で１８億５０００万円に対して２３億８８００万円（同５９．３％減）と計画超で着地したことが材料視された。高付加価値製品の増加にともない粗利益率が改善した。
結局、１１月限のＳＱ値は３万２４５４円８８銭となったが引けで抜いてきており下値の固さが感じられる週であった。やはり米国の長期金利の動向で指数は左右される状況が続いており今週発表される米１０月ＣＰＩ（現地１４日発表）までは動きにくい展開となろう。
市場予想は前年同月比で３．３％と前月の３．７％から減速が予想されている。予想であれば株価の支援材料となろう。
この数週間はＡＩに絡む話題が目に付いた。ネガティブな部分では「２５歳無職」氏が作成した岸田首相のＡＩフェイク動画。
文字にも出来ないような表現を岸田首相が連発している内容で、誰が見てもフェイク動画と気付くが、これが増税とが現実的な話題でもしフェイク動画が作成されると本人が言った言葉だと信じる国民がいるだろうと思う。
編集後記
第２四半期決算発表はほぼ一巡。個々の企業によって内容は異なるが、電子部品などに関してはスマホ向けに関連するところの苦戦が目立つ。毎年モデルチェンジを繰り返すが、今年モデルを見る限りＣＰＵにも変化がが見られず、購入意欲が沸かない。その一方でＡＩ用途やＥＶ向けに絡むところが良さそうだが、テスラの決算などを見る限りここからＥＶが劇的に普及するようにも見えない。今回の決算では先を読むには難しい。
コメント